中农立华（603970）2022年半年度董事会经营评述内容如下：

　　一、 报告期内公司所属行业及主营业务情况说明

　　（一）主要业务

　　报告期内，公司主要业务包括农化流通及植保技术服务业务和植保机械供应业务，主营业务未发生重大变化。

　　农化流通及植保技术服务业务是公司的主导业务，主要是销售农药原药、制剂及相关产品，同时面向种植户提供作物健康解决方案，开展植保产品的使用技术指导、应用示范、分装加工等服务。

　　植保机械供应业务方面，致力于打造国内领先的植保机械研发和供应平台，开创优质农药与高工效植保机械相结合的新型经营模式。

　　（二）经营模式

　　1.采购模式

　　（1）原药和中间体采购

　　公司在对原药和中间体生产厂商进行综合评价后，与供应商就合作框架条款进行双向谈判，对每一个品种筛选出2到3家优质生产厂商，列入合格供应商名录。同时，公司对供应商的交货效率、产品质量稳定性等进行持续跟踪考评，以实现对供应商的动态调整，从而确保供应商的产品质量。

　　公司对原药和中间体产品采用“淡储”的采购策略。即在销售淡季时，根据对主要产品的市场价格和市场需求的预判，确定合理采购时点和采购量，并结合主要产品的库存情况，对供应商进行询价并择优达成采购协议。

　　（2）制剂采购

　　公司通过全球采购为我国广大种植户提供高效、低毒、低残留的农药制剂产品。依靠领先的品牌优势及综合服务能力，通过联合销售、区域代理、产品代理等多种方式与巴斯夫、先正达、科迪华、拜耳、安道麦、UPL、富美实、住友商事、三井化学、石原产业、日本曹达、日本农药、日产化学等国际领先农药企业建立了良好的合作关系。

　　公司专门成立了产品委员会，通过对先进农药产品信息的及时收集和产品需求信息的准确预判，完善丰富现有产品线。为提高对供应商的谈判能力，有效降低采购价格，公司采购部门通常在年底与主要供应商集中签订下一年度的采购合同，以锁定相关产品的采购量和采购价格。

　　2.销售模式

　　（1）境内销售

　　①化工业务

　　整合上游厂商的优质产品资源，构建“一站式”化工产品供应平台，为下游制剂厂商客户提供原药、中间体和助剂等产品。

　　②制剂业务

　　整合上游国内外知名农药制剂厂商产品资源，主要通过经销商、零售商渠道进行销售，同时为种植户进行产品应用示范和科学用药技术指导，通过植保技术服务带动产品销量增长。

　　（2）境外销售

　　主要从事原药和制剂出口贸易业务，已在哥伦比亚、厄瓜多尔、秘鲁、阿根廷和多米尼加等国家设有子公司。

　　公司一方面在全球主要目标市场开展农药产品登记，另一方面通过整合国内原药和制剂产品资源，建立稳定的供应链，致力为国际市场客户提供优质的农化产品和服务，目前业务和客户已遍布80多个国家和地区。

　　3.加工和分装模式

　　控股子公司天津立华建有专业的加工和分装基地，拥有先进的分装设备和高素质、专业化的技术队伍，可对大包装制剂进行分装，还可根据合作厂商的要求提供配套的复配服务。

　　4.服务模式

　　（1）供应链服务

　　公司建立了由“中农集团自有仓储中心+委托加工厂仓储”与第三方物流相结合的科学高效的仓储运输体系和供应链信息化系统，可以为客户提供采购管理（含代理进口）、产品分装、订单处理、仓储配送、货款结算等供应链服务及可追溯的信息服务。

　　（2）植保技术服务

　　在探索层面，开展农药制剂产品配方的筛选研究，对产品稳定性、兼容性等进行评估，对产品药效和安全性等进行评价，不断开发农药制剂产品，并探索和拓展产品应用范围。如，公司对引进的产品进行田间试验，以检验其药效及安全性，确定其田间使用范围、防治对象、使用量及其他技术条件。

　　在应用层面，对不同地区的不同农作物，提供有针对性的作物健康解决方案。通过新媒体线上渠道、经销商渠道和遍布全国主要农业区域的一线植保技术服务队伍，为种植户进行产品应用示范和科学用药技术指导。公司植保技术人员拜访农药零售店和种植户，通过田间植保技术推广、新型产品田间试验示范、店面技术讲解、产品说明会、新产品推广会和农民会等形式，向种植户提供专业的植保技术服务和作物健康解决方案，有力提升了中农立华在广大种植户中的品牌影响力，促进了公司农药制剂产品的销售。

　　5.植保机械经营模式

　　控股子公司中农丰茂以经销的方式开展植保机械销售业务，通过投标、直销和经销商分销等方式获取订单。

　　（三）行业情况

　　政策继续指引行业向绿色和高质量方向发展。2022年发布的《“十四五”全国农药产业发展规划》提出农药行业将继续坚持绿色发展、安全发展、高质量发展和创新发展的基本原则。未来行业集中度仍将提高，产品结构逐渐向高效低风险新型化学农药和生物农药发展，农药经营服务体系将逐步规范。

　　原药价格冲高回落。一季度，在疫情持续以及俄乌冲突等事件的影响下，农药原药价格仍在高位运行，此后原药价格逐渐冲高回落。6月26日，中农立华农药原药价格指数为159.21点，同比上涨25.3%，比1月9日指数下降了19.14%。

　　农药出口额大幅增长。2022年上半年，我国农药出口继续稳定增长。据农业农村部农药检定所的统计，2022年1-6月，我国农药出口量为83.5万吨（折百量），同比增长9.3%；出口额为122.3亿美元，同比增长63.9%。

　　生物育种产业化进程加快。2022年上半年，生物育种政策密集发布，加快推进我国生物育种产业化应用。2022年中央一号文件明确指出将有序推进生物育种产业化应用；2022年1月，《农业转基因生物安全评价管理办法》《主要农作物品种审定办法》《农作物种子生产经营许可管理办法》《农业植物品种命名规定》等4项修改后的规章制度正式实施，标志着我国生物育种技术产业化应用大门正式开启；2022年6月，《国家级转基因大豆品种审定标准（试行）》和《国家级转基因玉米品种审定标准（试行）》发布，预示着我国生物育种产业化应用又迈出重要一步。

二、经营情况的讨论与分析

　　2022年上半年，生产企业和流通企业均面临较大的竞争压力。中农立华克服困难，实现经营业绩持续增长。报告期内，公司总资产达到682,952.49万元、营业收入达到609,362.16万元、净利润达到15,883.61万元、归母净利润达到13,885.98万元。

　　报告期内公司主要工作举措包括：

　　1.作物健康业务提升为农服务水平

　　不断强化技术服务方案及新媒体的推广应用，提升为农服务水平。一是充分聚焦，聚焦关键作物、关键区域、关键零售商以及关键推广活动，为农户及合作伙伴创造更大价值；二是大力推进线上营销活动，通过“立华说农技”、“立华小优”短视频及直播向农户传授农技知识；三是推出“中农精致”、“芙利亚”等新产品和“中农靓蔬”、“埃加组合”、“稻启黄金装”等新解决方案，更好地满足市场需求。

　　2.化工业务调整产品结构

　　积极调整产品结构，继续强化大单品销售。一方面积极调整产品结构，降低除草剂原药销售占比，提升杀虫剂原药和杀菌剂原药销售占比，并积极开拓新产品；另一方面强化大单品销售策略，销售额达到千万级的产品数量比去年同期大幅增加。

　　3.联销业务加强成本和风险管控

　　加强成本和风险管控，提升服务效率。一方面加强成本管控和物流信息化建设，进一步提升服务水平和服务效率；另一方面加强风险管控，对存货和运输进行投保，降低不可控的风险损失。

　　4.国际业务紧抓重点客户及核心产品

　　加强重点客户、重点地区以及核心品种的销售。一是继续加强对重点大客户的销售力度，通过重点客户的高粘性确保国际业务销售稳步增长；二是继续加强美洲、欧洲等重点地区的市场投入与销售力度，推动这些地区业绩的快速增长；三是加强对核心品种的运营能力建设与机制创新，销售定价由成本导向型向市场导向型转变，提高业务毛利率。

　　5.加工和分装业务提升服务效率

　　天津立华通过对工厂进行改造、加强信息化应用来提升服务效率。一是推进工厂老旧设施升级改造，以更好地服务客户，同时降低运营成本、全面提升竞争力；二是强化信息技术的应用，在工厂采购、生产、仓储等业务端全面应用供应链系统，实现不同业务端的信息共享，提升服务效率。

　　6.植保机械业务不断优化产品结构

　　中农丰茂结合市场需求和产品发展方向，不断优化产品结构。一是抓好自走式喷杆打药机、喷头等重点产品的销售；二是加强新产品开发储备，包括玉米大豆复合打药机等。

　　报告期内公司经营情况的重大变化，以及报告期内发生的对公司经营情况有重大影响和预计未来会有重大影响的事项

三、可能面对的风险

　　1.全球新冠疫情持续及地区冲突的风险

　　新冠疫情在全球范围内仍在持续，尤其是美国、印度、巴西等国家新冠疫情仍很严重，我国农药出口会受到国外港口和银行业务停滞、物流短缺等多重不利因素影响，公司面临的国外经营环境更加严峻，可能对公司经营业绩产生不利影响。同时，俄乌冲突使得全球化工市场原料价格快速上涨，产品供应稳定性不足，也将导致农药原料价格上升，对企业经营造成较大压力。

　　2.市场竞争加剧的风险

　　目前，我国农药行业处于结构调整和转型时期，市场竞争激烈，行业整合加速，市场需求也在不断发展和变化。公司凭借优质的资源和专业的服务能力取得了一定的领先优势，但不少竞争对手亦拥有雄厚的资金实力和广泛的资源，公司可能会面临更激烈的市场竞争。

　　3.与农药厂商及经销商合作关系发生变化的风险

　　作为农化流通服务商，公司的业务发展依赖于与农药厂商和经销商长期保持稳定的合作关系。自成立以来，公司依托长期形成的资源优势，凭借自身全面的服务能力，在众多农药厂商和经销商中形成了良好的口碑，与之建立了相对稳定的合作关系。尽管如此，若农药厂商和经销商改变其采购政策或销售政策，直接与本公司客户或供应商开展业务，将会对公司的经营业绩造成影响。

　　4.农药产品质量风险

　　随着社会进步，农业生产和广大民众对农药的要求越来越倾向高效、低毒、环保。公司作为专业农化流通服务商，既向农药制剂厂商提供农药原药，也向下游经销商和广大种植户提供农药制剂。虽然公司制定了严格的采购流程，合作伙伴多数为实力雄厚、产品质量稳定的生产厂商或经销商，但仍可能出现因经公司售出的产品存在质量问题而导致农药制剂厂商或种植户生产受损，甚至环境被污染等情况。如出现上述情况，公司将可能面临索偿或诉讼风险，并对公司的商业声誉、经营业绩产生不利影响。

　　5.汇率波动风险

　　公司境外销售业务主要以美元即期汇率进行报价和结算，人民币对美元的汇率走势将直接影响公司产品的整体盈利水平。汇率波动受国际政治、经济因素影响较大且存在不确定性，上半年俄乌冲突对汇率波动有较大影响。如果汇率出现较大波动，可能对公司经营业绩产生一定影响。

四、报告期内核心竞争力分析

　　（一）品牌优势

　　公司传承并发扬了“中国农资”品牌。作为中国农化流通服务领域的国家队企业，公司始终秉承“选择中农、选择放心”的品牌营销理念，致力于打造“安全、高效、放心、专业”的品牌形象，践行服务于国家粮食安全和食品安全的神圣使命，承担国家救灾农药储备、新网工程、新型农业社会化服务体系试点等惠农政策项目，积极参与赈灾、扶贫等社会公益活动，举办试验示范、现场观摩会、农民培训会、产品推荐会、技术下乡、农资下乡等各种基层推广活动，公司在业界的知名度、美誉度和影响力日益提高。

　　公司荣获农资行业多项荣誉。2018年，先后荣获农业部管理干部学院“合作社喜爱的农资品牌”、中国农业生产资料流通协会“AAA级企业信用评价”、农资与市场杂志评选的“2018年度中国农化服务坐标奖”；2019年，荣获“金质量”上市公司“优秀党建奖”、中关村西城园“2019年度高成长企业”称号；2020年，荣获中国农业生产资料流通协会评选的“2020年度中国农资最佳渠道品牌”；2021年荣获中国农药工业协会“2021全国农药行业销售TOP100”第4名、党支部获得中央和国家机关“先进基层党组织”称号；2022年荣获“2022全国农药行业销售TOP100强”第4名，此外，公司作物健康销售部荣获“2019-2020年度中央和国家机关青年文明号”称号。

　　（二）渠道网络优势

　　公司在国内外建立了农化流通服务网络。国外方面，设有5个海外子公司，探索推进本土化服务的落地和自主品牌的发展，目前渠道网络已遍布80多个国家和地区；国内方面，公司拥有覆盖全国主要农业县市，由31个仓储配送中心和3,000余家主要渠道合作伙伴组成的服务网络，并建立了一支由数百名专业植保技术人员组成的农化服务队伍，构建了一体化的农化流通及植保技术服务网络。

　　（三）产品和技术优势

　　公司构建了品种齐全、结构合理的“一站式”农药供应平台。国外方面，公司与巴斯夫、先正达、拜耳、科迪华、安道麦、富美实、UPL、住友商事、三井化学、石原产业、日本曹达、日本农药、日产化学、西班牙医药、普罗蒂欧等著名跨国农药企业保持深入的战略合作，国际产品种类不断扩大；国内方面，公司与扬农化工（600486）、红太阳、海利尔（603639）、贝斯美（300796）、美邦股份（605033）、山东绿霸、清原农冠、浙江永农、山东先达等国内知名农药厂商建立了长期稳定的合作关系。

　　公司围绕绿色农药不断提升研发水平。公司设有农药应用研发中心，围绕“科技立华”战略，以农药产品的终端应用为核心，在农药剂型、产品配方、性能评价、减量增效、应用试验等方面开展一系列深入扎实的工作。与中国农业大学、中国农业科学院植物保护研究所等国内农药科研院所以及石原产业、日本农药、三井化学等国际领先的农药研发生产企业紧密合作，不断提升农药应用技术研发水平，为公司的长远发展提供坚实的技术支撑。

　　（四）综合服务优势

　　农药供应链服务优势。公司在农化流通领域已形成集研发、分装加工、原药贸易、平台服务、制剂销售、药械服务为一体的全产业链服务，构建了作物健康业务、化工业务、联销业务、国际业务、分装加工业务、植保机械业务六大业务板块协同发展的格局。

　　植保技术服务优势。依托产品和技术优势，公司打造了“立华优品”作物健康全程解决方案。通过线下、线上为客户提供植保技术服务，为种植户提供培训、示范观摩、新产品推广等服务，指导种植户正确选药、科学用药；通过直播和短视频方式，围绕作物的关键生育期、重要节气、特殊天气状况等开展农技知识科普，在关键农事活动节点为种植户提供专业的解决方案和技术指导。

　　信息服务优势。国外方面，公司充分发挥海外业务优势，利用合作伙伴及自身海外信息渠道，建立全球农化行业信息数据库，定期发布全球农化市场信息周报，为业内农药生产企业和流通企业分享国内外农药行业动态；国内方面，基于与上游农药厂商和下游渠道网络的紧密业务往来，公司可以及时掌握农药产品供应和需求情况，从而形成公司的市场供求信息库，公司率先在行业内推出中农立华原药价格指数，迅速成为国内原药市场的风向标和原药价格的标杆，被中国农药工业协会、农资导报、191农资人等众多农资权威媒体引用转载。

　　（五）团队优势

　　公司组建了具有竞争力的团队。聚集了众多拥有丰富农药行业经验的专家型人才，其中农药应用研发中心主任张小军博士于2021年荣获国务院政府特殊津贴；组建了专业高效、理念先进的管理团队，使得公司能够紧跟世界农药产业发展，及时掌控下游市场需求，从而成为公司保持行业竞争地位和持续快速发展的重要因素。

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