凯中精密2023年年度董事会经营评述
2024-04-16 00:24:02
来源:
同花顺金融研究中心
凯中精密(002823)2023年年度董事会经营评述内容如下:
一、报告期内公司所处行业情况
1、行业发展状况公司所处行业为精密制造、先进制造业,属于战略新兴产业领域,是国民经济发展的重要基础。同时,公司具备“专精特新”特征,长期专注汽车通信消费等互联产品、精密零组件等细分领域,已拥有换向器、集电环等“单项冠军”产品,并重点发展进口替代、填补国内技术空白的新产品和技术。作为国家优先发展和重点支持的产业,国家相继出台的一系列鼓励政策,如《关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定》《中国制造2025》《2020年政府工作报告》《关于扩大战略性新兴产业投资培育壮大新增长点增长极的指导意见》等,对精密制造和先进制造业进行政策支持,《中华人民共和国国民经济和社会发展第十四个五年规划和2035年远景目标纲要》明确提出推动制造业优化升级,培育先进制造业集群,为本行业的发展奠定了良好的政策基础。目前全球新能源汽车正处于蓬勃发展时期,我国提出力争“2030年前实现碳达峰,2060年前实现碳中和”的目标,大力发展新能源汽车。国务院办公厅印发的《新能源汽车产业发展规划(2021-2035年)》,提出到2025年国内新能源汽车销量达到新车总量20%左右、公共领域用车全面自动化、燃料电池汽车实现商业化应用等。欧盟发布《2019/631文件》《欧洲绿色新政》,自2035年起,欧盟将禁售燃油车,欧盟针对乘用车的二氧化碳排放量制定了明确的目标,欧盟各成员国纷纷提高了新能源汽车的政策补贴。根据中汽协数据,2023年国内汽车全年产量、销量同比增长11.6%和12%,产销量连续15年稳居全球第一。其中,新能源汽车产销量同比分别增长35.8%和37.9%,市场占有率(渗透率)达到31.6%。新能源汽车产量增速大幅高于汽车市场整体增速。Canalys研究报告指出,2023年全年全球新能源汽车销量预计增幅29%,达到1370万辆,渗透率达17%。Canalys预计,2024年全球新能源汽车市场销量将继续增长27%,达到1750万辆。受益于新能源汽车行业的快速增长,新能源汽车“三电”(电池、电机、电控)系统零组件需求也快速增长。总体来看,全球电动化大势所趋,新能源汽车仍将保持向上增长动能。同时,随着新能源汽车行业发展,新能源车提质需求凸显,人们对于新能源车续航里程、电池容量、充电速度有了更高要求,从而对高电压、高电流、强阻燃等高性能精密零组件需求增长。随着全球节能环保意识的提升,无论燃油汽车还是新能源汽车对汽车轻量化都提出了更高的要求,汽车的轻量化就是在保证汽车的强度和安全性能的前提下,尽可能地降低汽车的整备质量,从而提高汽车的动力性,减少燃料消耗,降低排气污染,我国目前在汽车轻量化零件的应用远低于国外发达国家水平,因此应用新结构和轻质材料的汽车轻量化零件市场前景广阔。换向器应用领域十分广泛,其直接下游为各大电机整机制造业,而电机行业的应用几乎覆盖了国民经济的基础行业,其中主要运用于汽车、家用电器、电动工具、OA办公设备等。随着新能源汽车的蓬勃发展,汽车行业正朝着环保、轻型、电动化、智能化方向升级,并极大促进了汽车微特电机的应用,相应刺激了换向器市场需求。同时,在非汽车领域,智能家居、电动工具、办公自动化的发展也带动着其上游电机及换向器需求不断增长。近年来,换向器行业呈现出产业集中度进一步提高、自动化程度不断提升、产品更趋于节能化和环保化等发展趋势。由于换向器是功能件和安全件,电机厂商尤其对质量、体系等要求较高,换向器优势企业与客户深度一体化,更能满足大客户需求,行业龙头竞争优势越来越大。在全球经济一体化和社会化精细分工的格局下,现代工业发展正由“大而全”向“专业化、集约化”转变,这就要求核心精密零组件企业在产品设计、专有技术工艺的研发和改进,关键材料的研究及自动化智能化生产线的设计开发等方面需要具备极强的专业性。随着我国技术水平的发展,我国精密零组件产业取得了长足的进步,呈现出如下发展趋势:(1)与客户一体化融合度不断深化;(2)研发能力强、技术领先的企业竞争优势越来越突出、市场份额逐渐扩大,产业集中度将不断提高;(3)数控技术、精密加工技术和自动化智能化设备将广泛应用;(4)绿色、节能、环保的发展趋势越来越突出;(5)产品全球竞争力不断提高。2、公司的行业地位公司跟随优秀客户快速发展,已获得众多行业知名客户新能源汽车零组件项目定点,主要为全球众多知名品牌新能源汽车配套新一代平台接口关键核心零组件,荣获“中国新能源汽车行业优秀供应商”。同时,公司是换向器龙头企业,换向器产销量全球第一。公司入选国家工业和信息化部“制造业单项冠军”产品、广东省“专精特新”企业、智能制造示范企业、国家级绿色工厂,连续多年被评为“广东省制造业100强”“广东创新企业100强”;连续四届(8年)被博世授予“全球优秀供应商”(本行业唯一获此殊荣的企业),荣获博泽集团“2019年亚洲供应商创新奖”、“博世亚太可持续发展供应商奖”、日本电产“2021年度优秀供应商”。公司专注精密零组件的研发和生产,瞄准国际知名企业,定位中高端市场,经过多年的积淀,通过引进吸收和自主创新相结合,公司在产品设计、模具开发、工艺水平、生产设备、产品质量和人才储备等方面具有明显优势,逐渐成为全球行业强有力的竞争者,是全球换向器行业龙头企业,近年来公司保持换向器竞争优势的同时,横向拓展了应用于新能源汽车动力电池系统、驱动电机、电控系统、汽车轻量化、智能驾驶化以及航空航天等领域的关键核心零部件产品,已获得客户的广泛认可,市场份额逐步扩大。 二、报告期内公司从事的主要业务1、主要业务概述公司是一家专注于核心精密零组件的研发、设计、制造及销售的高新技术企业,致力于为客户提供核心精密零组件一体化解决方案。公司聚焦新能源汽车三电、智能驾驶、汽车轻量化领域以及国内薄弱及空白技术和产品。公司拥有戴姆勒、丰田汽车、德国博世、日本电装、采埃孚、马勒、法雷奥、万宝至、大陆、博格华纳、埃贝赫等全球知名整车及零部件客户。公司多年来进行持续的高强度研发投入和技术积累,拥有完全自主知识产权体系,已熟练掌握了精密冲压技术、精密塑料成型技术、光纤激光焊接技术、材料表面处理技术、智能装备、自动检测和验证等核心技术,配置了行业顶尖的模具加工和检测设备,凭借研发、技术、质量体系、客户服务等优势,多次获得世界级顶级客户认可。公司为全球众多知名品牌新能源汽车、国内头部新能源车企配套新一代平台接口关键核心零组件,同时是换向器行业龙头企业。公司依托自身在精密零组件领域的核心优势,抓住新能源汽车及汽车智能化、工业4.0发展机遇,围绕核心客户需求,横向拓展了应用于新能源汽车动力电池系统、驱动电机系统、电控系统、汽车轻量化及汽车智能驾驶领域的核心精密零组件产品和技术。2、主要产品及用途公司主要产品包括新能源汽车零组件、换向器、集电环、通信及消费领域产品、气控组件、高强弹性零件,公司新能源汽车零组件包括新能源汽车动力电池包组件(cell frame、busbar等)、驱动电机连接器、电控系统逆变器零组件以及汽车轻量化零件等新产品。公司产品广泛应用于汽车电动化和智能驾驶、氢能、储能、轨道交通、航空航天、通信、消费电子、健康医疗、智慧家居和办公、智能装备、光伏发电设备等领域。3、经营模式(1)销售模式公司主要客户为国际知名跨国企业,采取直销的销售模式。公司与全球行业领先客户全程联合研发、深度协同一体化,共同投入资金、人才、模具、设备、厂房等研发和量产资源。公司拥有全球化网络,与众多知名企业保持长期稳定的战略合作伙伴关系,具备长期稳定的多品种定制化批量供货能力。在中国深圳、广东、上海、长沙、香港及日本、德国等地设有多个销售、研发中心和生产基地。(2)采购模式公司建立了完整的采购体系和供应商管理体系,确保原材料等供应资源不断优化、采购渠道顺畅可靠。公司根据采购流程等制度要求严格筛选供应商,通过评估后成为公司的合格供应商,定期和不定期从质量、成本、交期和服务四个方面对合格供应商进行考核和管理,根据考核结果优化供应商采购配额,实行供应商动态管理。公司与主要原材料供应商形成了稳定的合作关系,保证了存货采购制度的有效实施。(3)生产模式公司按客户订单组织生产,通过流程化布局、柔性化的设备、准时化的生产、多功能与一人多岗以及端对端的流程,使日常经营活动围绕客户需求展开,快速响应和满足客户持续增长的市场需求、确保产品品质,同时持续降低生产成本,提高公司可持续竞争力,促进与客户的合作不断深化。4、主要业绩驱动因素公司聚焦新能源汽车三电、汽车轻量化及智能驾驶领域、国内薄弱及空白技术和产品,持续研发投入,持续获得行业知名新、老客户定点项目。受益于新能源汽车行业蓬勃发展,新能源汽车动力电池及电机电控零组件订单需求旺盛,公司新能源汽车零组件销售收入增长,核心客户定点项目陆续转入量产阶段并持续扩产放量。公司已配套国内头部新能源汽车客户、戴姆勒奔驰、丰田等国际、国内一线车企,同时也是德国博世、采埃孚、博泽、日本电产、电装等全球知名零部件客户的长期战略合作伙伴。公司新能源汽车零组件已获得国际、国内知名客户的数十个项目、几百款产品定点。公司与客户全程联合研发、深度协同一体化,共同投入资金、人才、模具、设备、厂房等研发和量产资源。5、公司经营情况分析(1)销售收入持续增长2023年度,公司实现营业收入30.24亿元,同比增长13.60%。新能源汽车市场增长,公司动力电池及电机电控零组件订单需求旺盛、新项目转量产持续放量,相关产品销售收入较快增长。(2)盈利能力提升公司运营改善措施逐步取得成效,主营业务业绩提升,报告期内,实现归属于上市公司股东的净利润7,671.86万元,同比增长209.54%,实现归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润8,125.39万元,同比增长1,204.81%。(3)市场拓展新客户公司研发技术沉淀不断取得市场突破,在国际、国内新能源汽车三电、燃料电池、储能等市场领域获得一批一线车企、知名企业新客户项目定点,产品包括动力电池busbar/结构件、驱动电机连接器、电控系统逆变器/传感器组件、汽车轻量化零件、固体氧化物燃料电池(SOFC)的热交换器等。(4)智能制造技改取得突破公司新型工业化智能制造技改技术取得突破,子公司凯南智能应用伺服控制技术、高精度传感器技术、视觉识别和检测技术、机器人运用技术、人工智能技术,开发并在各工厂推广实施基于人工智能的视觉自动缺陷识别系统、注塑等关键工序数字化自动化系统,提升了生产效率,实现降本增效。(5)海内外同步研发、客户协同平台公司海外子公司不断拓展全球市场,持续获取国际知名客户新项目和订单。公司在国内外设有多个销售、研发中心和生产基地,搭建了国外和国内一体化运作的销售、研发等客户协同平台,为国际大客户提供快速响应的本地配套服务,不断提升全球市场竞争力。 三、核心竞争力分析1、公司具备与世界前端技术同步的技术能力,是行业领先的科技型精密制造企业公司多年来进行持续的高强度研发投入和技术积累,拥有完全自主知识产权体系,拥有200余项国内外专利,已熟练掌握了精密冲压技术、精密塑料成型技术、精密模具制造技术、光纤激光焊接技术、材料表面处理技术、特种焊接技术、高压动力电池汇流排绝缘技术、智能装备研发和制造技术、自动检测和验证等核心技术。同时,公司建立了国家级、省级工程技术中心,院士专家工作站、博士后实践基地,拥有一支由广东省领军人才专家、博士及多位硕士研究人员领衔的专业、长期服务于精密零组件行业具有丰富行业经验的研发团队。2、公司是全球行业领先客户的长期战略合作伙伴公司拥有德国博世、戴姆勒、日本电装、采埃孚、马勒、法雷奥、万宝至、大陆、博格华纳、埃贝赫等核心客户资源,并保持长期稳定的战略合作关系。公司具备为行业顶尖客户提供长期稳定多品种定制化批量供货能力,连续四届八年被评为博世“全球优秀供应商”,在博世全球几万个供应商中脱颖而出,在世界级客户中享有良好声誉。3、公司具备值得信任的质量体系,拥有全产业链一体化优势公司产品为功能件、安全件,产品质量对汽车等终端产品核心系统模块影响重大。公司具备完善的质量管理体系并不断优化,通过IATF16949:2016汽车业质量管理体系、ISO14001:2015环境管理体系、ISO45001:2018职业健康安全管理体系认证,拥有业内顶尖的检测实验室(通过中国合格评定国家认可委员会0人
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